Лизинг или кредит

Лизинг или кредит

Лизинг на сегодняшний день является одним из наиболее эффективных способов инвестиций в оснащение и развитие производства, а приобретение оборудования или транспортных средств по договору лизинга – более выгодной формой инвестирования в сравнении с прямой покупкой и покупкой за счет кредитных ресурсов. Лизинг позволяет сэкономить до 15 %.

Лизинг сочетает в себе кредит и аренду. Он удобен, так как помогает сэкономить оборотные средства, ведь единовременной полной оплаты закупаемого имущества не происходит. В отличие от жестких условий банковских кредитов лизинговое соглашение подразумевает гибкую схему работы с клиентом. Также лизинговые операции не сказываются на показателях финансовой устойчивости и ликвидности предприятия, потому что задолженность отражается только по текущим лизинговым платежам.

Сравнение экономической эффективности способов приобретения имущества

Имущество Стоимость
с НДС, тыс. руб.
Цена
без НДС, тыс. руб.
Коэффициент ускорения
амортизации
Суда/оборудование 100 000 84 746 3

Условия приобретения имущества

Условие Значение Ед. изм.
Авансовый платеж 20 %
20 000 тыс. руб.
Кредитная ставка 14 %
Привлекаемые ресурсы 80 000 тыс. руб.
Срок лизинга/кредита 5 лет

Затраты в течение срока лизинга/кредита

Наименование затрат Лизинг Кредит
Платежи поставщику (аванс) 20 000 20 000
Лизинговые платежи 119 620
Налог на имущество 7 768
Погашение кредита 80 000
Погашение процентов 28 918
Возмещение НДС - 21 298 - 15 254
Снижение налога на прибыль - 23 665 - 12 987
ИТОГО ЗАТРАТЫ, тыс. руб. 94 660 108 445

Выводы

Итоговые значения отражают сальдо денежных потоков лизингодателя на время окончания договора лизинга/кредита (60 месяцев) по рассматриваемым выше вариантам. При прямой покупке расходы представляют собой выплату полной стоимости приобретаемого имущества и налога на имущество. Поскольку покупка имущества происходит за счет чистой прибыли организации, уплаченный ранее налог на прибыль также значительно удорожает сделку прямой покупки.

Как видно из расчета, затраты в течение 60 месяцев при лизинге значительно ниже затрат при кредитовании

Финансовые преимущества лизинга

  • 1. Лизинг не предполагает единовременное отвлечение из оборота клиента крупных сумм собственных средств для закупки предмета лизинга.
  • 2. Лизинговые платежи распределяются наиболее удобным способом для клиента и соответствуют срокам, когда компания уже начала получать прибыль от использования предмета лизинга, и он уже окупается.
  • 3. График погашения задолженности (график лизинговых платежей) отличается гибкостью. клиент может не производить существенных выплат до ввода предмета лизинга в эксплуатацию.
  • 4. Лизинг позволяет экономить денежные средства за счет налоговых льгот (налог на прибыль, зачет НДС, налог на имущество).
  • 5. Лизинг является единственным законным способом применить ускоренную амортизацию с коэффициентом до 3. За счет этого балансовая стоимость имущества уменьшается в 3 раза быстрее и как следствие уменьшается сумма налога на имущество.
  • 6. По окончании срока лизингового договора, клиент имеет возможность получить предмет лизинга по минимальной остаточной стоимости.
  • 7. Предмет лизинга может учитываться либо на балансе лизинговой компании, либо на балансе клиента. Если балансодержателем является лизинговая компания, то клиент получает возможность улучшить структуру своего баланса, за счет учета предмета лизинга на забалансовых счетах (кредит или прямая закупка этого не позволяют сделать).
  • 8. У клиента отсутствует необходимость переоценки основных фондов (в части предмета лизинга).
  • 9. Договор лизинга составляется, как правило, на срок, соответствующий окупаемости предмета лизинга. Если предметом лизинга являются суда и оборудование с большим сроком окупаемости, то договор лизинга может быть заключен на 5-7 лет. Не все кредитные организации готовы к таким срокам.
  • 10. Получение финансирования через лизинг, значительно проще и намного реже требуется дополнительное залоговое обеспечение. Так как лизинговая компания будет являться собственником имущества до окончания срока лизинга.
  • 11. Из-за своей простоты, доступности и эффективности лизинг позволяет клиентам поддерживать фонд средств производства в соответствии с современными требованиями рынка, что дает значительные конкурентные преимущества.
+7 (495) 540-51-32
АО «Лизинговая Компания «Морской Базис»
г. Москва, ул. Горбунова, дом 2, стр. 3, БЦ «Гранд Сетунь Плаза», офис В 501
ИНН: 7727389992. КПП: 772701001. ОГРН: 1187746751081
Информация на сайте не является публичной офертой.
Copyright © 2018. Все права защищены.